Обзор мировых рынков на 17 апреля 2018 года

Обзор рынка

Зарубежные рынки

На фоне ослабления геополитической напряжённости инвесторы обратили внимание на сезон корпоративной отчётности, от которой ожидаются позитивные новости. На этом фоне американские индексы выросли. Азиатские бенчмарки торговались смешанно на фоне слабой макростатистики из Китая.

Нефть
 
По мере того, как напряжённость вокруг ситуации на Ближнем Востоке спала, котировки нефти снизились.
 
Российский рынок
 
Российский рынок в понедельник был в минусе на фоне ожидания новых антироссийских санкций США и внешнего негатива на европейских площадках. Законопроект об ответных санкциях в отношении США Госдума рассмотрит в первом чтении 15 мая. Индекс МосБиржи снизился на -1,45%, РТС потерял -1,75%.
 
Лидерами торгов стали Татнефть (ап +4,6%, ао +0,4%), ДВМП (+3,6%), Интер РАО (+2,9%), ПИК (+2,0% после публикации результатов), Газпром нефть (+1,8%) и ВТБ (+1,8% на фоне объявленных под вечер дивидендов).
Продавали Сбербанк (ао -6,2%, ап -4,5%), Полиметалл (-5,9%), Норильский никель (-5,6%) и Русал (-5,6%).
 
Новости
 
Совет директоров Детского мира рекомендовал дивиденды за 4К17 в размере 3,88 руб. на акцию. Доходность может составить 4,3%. Реестр закроется 29 мая.
 
Совет директоров Северстали утвердил новую дивидендную политику. Новая политика подразумевает переход к выплате дивидендов, средняя сумма которых по результатам календарного года будет эквивалентна 100% размера свободного денежного потока компании и его дочерних компаний, рассчитанного в соответствии с МСФО на ежеквартальной основе, при условии, что коэффициент «чистый долг/EBITDA» не будет выше значения 1.0х, при этом Общество может делать корректировку на сезонные колебания оборотного капитала. В случае, если коэффициент «чистый долг/EBITDA» будет ниже значения 0.5х, то совет директоров имеет право рекомендовать дивиденды, превышающие 100% размера свободного денежного потока за соответствующий отчётный период. При коэффициенте «чистый долг/EBITDA» выше значения 1.0х, «Северсталь» переходит на выплаты дивидендов в сумме равной 50% размера свободного денежного потока, рассчитанного на ежеквартальной основе до тех пор, пока значение не уменьшится до 1.0х или ниже.
 
Совет директоров Северстали рекомендовал дивиденды за 1К18 в размере 38,32 руб. на акцию. Общая сумма дивиденда с учётом ранее объявленных выплат за 4К17 составляет 66,04 руб. на акцию. Таким образом, полугодовая дивидендная доходность может составить 7,4%. Реестр закроется 19 июня.
 
Наблюдательный совет ВТБ рекомендовал дивиденды за 2017 год в размере 0,00345349138975912 руб. на обыкновенную акцию – почти втрое больше, чем годом ранее. Доходность может составить 6.7%. Реестр закроется 4 июня. Несмотря на то, что 5 апреля СМИ со ссылкой на источники уже сообщали, что банк направит на дивиденды 61% от чистой прибыли по МСФО (73,5 млрд руб.), после официального объявления компании в понедельник бумага выросла на 2%.
 
Группа ПИК опубликовала финансовые результаты по МСФО за 2017 и операционные результаты за 1К18. Общая выручка за 2017 увеличилась на 203,4% и составила 175,1 млрд рублей. Выручка от продажи недвижимости увеличилась на 214,5% и составила 169,9 млрд рублей. Расчётная выручка на кв. м недвижимости, переданной покупателям, составила 90,0 тыс. руб./кв. м (+1,4% г/г). Приведённая EBITDA увеличилась на 41,0% и составила 15,6 млрд рублей. Рентабельность по показателю приведённая EBITDA составила 9,0% по сравнению с 19,3% в 2016. Приведённая EBITDA без учёта стоимости приобретения земельных участков, учтённой в себестоимости, увеличилась на 117,5% и составила 27,4 млрд рублей. Чистая прибыль сократилась в 6 раз и составила 3,2 млрд рублей. Чистый долг по состоянию на 31 декабря 2017 года составил 15,0 млрд рублей (-63,1% г/г). В 1К18 общий объём поступлений денежных средств увеличился на 26,9% г/г до 57,0 млрд рублей. При этом объём поступлений денежных средств от продаж недвижимости увеличился на 36,9% г/г и составил 53,8 млрд рублей, а объём поступлений денежных средств от оказания строительных услуг и прочих видов деятельности снизился на 42,9% г/г и составил 3,2 млрд рублей, или 5,6% выручки. Объём розничной реализации недвижимости увеличился на 13,2% г/г до 430 тыс. кв. м. В 1К18 компания выставила на продажу 21 новый корпус (+31,3% г/г). Общая площадь квартир в новых корпусах, выставленных на продажу, составила 587 тыс. кв. м, что на 54,9% больше г/г. За отчётный период объём ввода составил 69 тыс. кв. м, что на 91,7% больше г/г. Доля ипотечных сделок в 1К18 составила 66% от общего объёма продаж.
 
Polymetal объявил, что сделка по приобретению 45% доли владения в серебряном месторождении Прогноз у компании Polar Acquisition Limited, о которой сообщалось ранее, завершилась 13 апреля после получения одобрения регулятора. В результате доля владения Полиметаллом в Прогнозе составила 50%. Общая сумма вознаграждения за 45% доли в Прогнозе на момент закрытия сделки составила 72 млн долл., выплаченные в виде 6 307 000 новых обыкновенных акций компании. Количество выпущенных акций было определено путём деления 72 млн долл. на 11,42 долл. (среднее арифметическое цены закрытия обыкновенных акций Полиметалла на основной площадке LSE за шесть месяцев, закончившихся за два торговых дня до завершения приобретения). При этом на 90% этих акций установлен мораторий на продажу сроком 180 дней. Ожидается, что новые акции будут допущены к торгам на Лондонской Фондовой Бирже 17 апреля 2018. После размещения общий выпущенный акционерный капитал компании составит 436 571 041 акций без номинала, каждая из которых предоставляет право одного голоса.
 
Polymetal заключил соглашение с Русской медной компанией («РМК») об обмене 100% месторождения Тарутинское в России, принадлежащего Полиметаллу, на 85% долю в месторождении Восточно-Тарутинское в Казахстане, принадлежащем РМК. В результате сделки Полиметалл получит 85% в ТОО «Тарутинское», владеющем лицензией на разработку золотомедного месторождения Восточно-Тарутинское в Казахстане. В обмен на это Полиметалл передаст РМК 100% в ООО «Восточный Базис», которому принадлежит лицензия на разработку золотомедного месторождения Тарутинское в РФ. Сделка представляет собой обмен активами и не предусматривает дополнительных платежей или отложенного вознаграждения. Ожидается, что закрытие произойдёт в 2К18 при условии получения разрешений от органов власти и выполнения отлагательных условий.
 
НОВАТЭК 13 апреля приобрёл ещё 100 тыс. своих акций (в том числе в форме ГДР) на открытом рынке в рамках программы buyback.
 
Совет директоров ВСМПО-АВИСМА рекомендовал дивиденды за 2П17 в размере 890,45 руб. на акцию. Доходность может составить 5,4%. Реестр закроется 6 июня.
 
ФАС в результате проверки деятельности АвтоВАЗа выявила признаки координации экономической деятельности его уполномоченных дилеров по проведению техобслуживания автомобилей. В связи с этим служба возбудила дело о нарушении антимонопольного законодательства в отношении АвтоВАЗа.

Рыночные индикаторы

Календарь корпоративных событий

Календарь ключевых макроэкономических событий

Оцените материал: