С учетом вечернего улучшения настроений на фондовом рынке США, внешний фон перед открытием российского фондового рынка можно оценить как слабо - позитивный.
· Мы ожидаем открытие рынка с незначительным повышением, в диапазоне 1550 - 1555 п. по индексу ММВБ. Значимыми поддержками останутся уровни 1540, 1525 п. Ближайшими сопротивлениями выступят отметки 1565, 1575 п.
· В первой половине дня российский рынок не будет иметь значимых сигналов для направленного движения. После нейтрального старта торгов мы ожидаем переход индекса ММВБ в состояние консолидации вблизи уровня открытия.
· Во второй половине дня настроения участников локальных торгов будут зависеть от характера иностранной статистики. Наиболее важным сигналом из «Старого света» станет выход январского индекса потребительского доверия Еврозоны (14.00 мск).
· Среди нескольких значимых показателей, выходящих за океаном, особое внимание стоит обратить на первую оценку ВВП США за 4 кв. (17.30 мск).
· Итоги заседания ФРС и еженедельные данные об изменении запасов нефти и нефтепродуктов в США будут отыгрываться российским рынком уже в четверг.
В минувший вторник основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС завершили торги с умеренным понижением. После неудачной попытки роста, состоявшейся в момент открытия торгов на европейских фондовых биржах, на локальный рынок пришли продавцы. В условиях накопившейся перекупленности российских акций, отсутствие новой порции внешнего позитива стало стимулом для начала осторожной фиксации достаточно быстрой и значимой прибыли, образовавшейся у терпеливых игроков к концу января. Распродажи на локальном рынке состоялись несмотря на поддержку со стороны нефтяных контрактов, которые сумели завершить минувший день с заметным повышением.
Таким образом, после утреннего обновления многомесячного максимума по индексу ММВБ, рынок откатился вниз. Ближайшая поддержка, расположенная в районе 1550 п. пока устояла. Краткосрочная техническая картина не дает существенного преимущества ни «медведям», ни «быкам». Тем не менее, риск коррекционного падения локальных индексов остается в силе.
По итогам основной торговой сессии индекс ММВБ просел на 0.84%. Индекс РТС днём потерял 0.71%. К завершению вечерних торгов индексы ММВБ и РТС равномерно повысились на 0.22%.
Под закрытие вечерней торговой сессии мартовский фьючерс на индекс РТС (RIH3) пришёл в состояние контанго величиной в 2 п., или 0.12% по отношению к базовому активу. Участники срочного рынка близки к нейтральной оценке ближайших перспектив индекса РТС.
На фоне состоявшейся просадки индекса ММВБ ликвидные акции завершили торги преимущественно с понижением в пределах 1 - 3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Среди ликвидных бумаг заметно слабее рынка торговались акции «Северстали» (CHMF RM, -3.33%). Стимулом для опережающих распродаж в этих бумагах стала публикация слабых операционных результатов эмитента за четвертый квартал и 12 месяцев 2012 года. Компания отчиталась об умеренном годовом сокращении производства стали (-1%) и чугуна (-3%), которое несколько усилилось в последнем квартале минувшего года. Кроме того, эмитент сообщил о заметном снижении средних цен реализации отдельных товарных групп по итогам 2012 года и предыдущего квартала. Исходя из приведенных операционных данных можно сделать вывод об ухудшении основных финансовых показателей «Северстали» в минувшем году.
Хуже рынка также торговались бумаги ВТБ (VTBR RM, -2.18%), Роснефть (ROSN RM, -1.65%), НЛМК (NLMK RM, -2.64%), ММК (MAGN RM, -2.73%), Аэрофлот (AFLT RM, -3.02%).
Акции аптечной сети Аптеки 36и6 (APTK RM, +9.30%) подорожали против рынка на фоне выхода позитивной корпоративной новости. Стало известно, что эмитент ведет переговоры о возможном слиянии с аптечной сетью «А5», которая включает в себя более 1.3 тысяч аптек. Предполагается, что финансирование вероятной сделки состоится за счет дополнительной эмиссии акции «аптечной сети 36.6», что позволит компании существенно укрупнить розничный бизнес без увеличения и без того высокой долговой нагрузки.
Бумаги «Полюс Золото» (PLZL RM, +1.56%) продолжают отыгрывать новость о том, что Михаил Прохоров договорился с группой инвесторов о продаже им 38-процентной доли в золотодобывающей компании Polyus Gold Int., которая, в свою очередь контролирует «Полюс Золото». Вероятно, недавние покупки состоялись в надежде на будущий выкуп акций «Полюс Золота», вероятность которого, впрочем, пока невелика. Свежей позитивной новостью стало сообщение материнской компании Polyus Gold Int., отчитавшейся о годовом приросте добычи золота на 12%, до 1.68 млн тройских унций, состоявшемся в результате увеличения объёмов выпуска «жёлтого металла» на всех российских активах компании.
Акции РАО ЭС Востока-ао (VRAO RM, +4.19%) существенно повысились в связи с решением заседания совета директоров ОАО «РусГидро», определившего стоимость этих бумаг в размере 0.35 руб. в целях оплаты дополнительных акций РусГидро (HYDR RM, +0.01%), размещаемых путем открытой подписки. Таким образом, в целях конвертации эти бумаги оценены примерно на 40% выше их текущей стоимости.
Сильнее рынка также закрылись бумаги Сбербанк-ап (SBERP RM, +1.32%), Холдинг МРСК-ао (MRKH RM, +1.86%), Ростелеком-ао (RTKM RM, +0.11%), АФК Система (AFKS RM, +1.62%), Фармстандарт (PHST RM, +2.04%).
Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с незначительным понижением в пределах 0.1%. Контракты на нефть обоих ключевых сортов консолидируются вблизи уровней предыдущего закрытия. Японский индекс Nikkei225 повысился на 1.7%. Гонконгский Hang Seng прибавил 0.7%.
