Уже в 2012 году рынок розничного кредитования может вернуться к докризисным темпам роста 45–50%, говорится в исследовании «Банковский сектор во второй половине 2012 года: back to retail», подготовленном рейтинговым агентством «Эксперт РА». По оценкам агентства, по итогам первого полугодия 2012 года портфель розничных кредитов составит 6,6–6,7 трлн рублей, по итогам года может достичь 7,8 трлн рублей.
Рынок розничного кредитования растет опережающими темпами
Как показало исследование, стратегии ведущих розничных банков предусматривают наращивание депозитов физлиц и кредитование населения этими же деньгами. При этом динамика розничного кредитования физлиц в 2012 году в 1,5–2 раза превышает результаты остальных сегментов кредитного рынка. На 01.06.2012 портфель кредитов физлицам уже достиг 6,4 трлн рублей, а доля в общем кредитном портфеле — 21% (19% на 01.01.2012). За период 01.04.11–01.04.12 кредиты крупному бизнесу прибавили только 23% в сравнении с 26% за аналогичный период прошлого года. Заметно ускорилось кредитование МСБ (26% против 11%), однако темпы роста сегмента все еще далеки от докризисных 40–50%. Темпы же прироста розничного кредитования с апреля превышают 40% в годовом выражении. Таким образом, сегмент, в наибольшей степени пострадавший в кризис, быстрее остальных рынков возвращается к докризисной динамике 50–60%.
«Драйверами роста рынка розничного кредитования в 2012 году будут выступать кредиты наличными и кредитные карты, — считает Станислав Волков, руководитель отдела рейтингов кредитных институтов "Эксперт РА". — Также значительный потенциал сконцентрирован и в ипотечном сегменте с учетом активного роста жилищного строительства в регионах. В отличие от кредитования наличными и по банковским картам перспективы POS-кредитования ограничены перечнем товаров и услуг, которые реализуются через такие кредитные схемы».
Согласно исследованию, в 2012 году сегмент беззалоговых кредитов наличными и кредитных карт прибавит 45–50%, рынок POS-кредитов — 35–40%. Объем ипотечного кредитования к концу года вырастет на 60–70% и составит около 1,1–1,2 трлн рублей (717 млрд в 2011-м). Динамика же корпоративного портфеля и кредитов МСБ останется умеренной — порядка 20–25%. В целом темп прироста активов и кредитного портфеля сохранится на текущем уровне — около 22 и 27% соответственно. В результате соотношение активы/ВВП к началу 2013 года составит 83%.
О том, что розничное кредитование стремительно набирает обороты, уже не первый месяц говорят как банкиры, так и банковские аналитики. Это следует также из отчетностей самих кредитных организаций.
Так, по итогам июня совокупный кредитный портфель Сбербанка превысил 9 трлн рублей. При этом объем корпоративных кредитов увеличился на 1,6% (до 6,8 трлн рублей), тогда как портфель розничных кредитов вырос на 3,8% (до 2,2 трлн рублей). За полугодие объем кредитов юрлицам увеличился на 7,2%, физическим лицам — на 24,2%.
«Радоваться здесь нечему, — говорит руководитель направления денежно-кредитной политики Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования Олег Солнцев. — Сейчас объем кредитной нагрузки населения достиг максимального докризисного уровня, что довольно опасно».
По словам эксперта, как показывает опыт России и других стран, в случае ухудшения экономической ситуации в стране и мире и ситуации ликвидности в банковском секторе резкое торможение кредитования грозит обернуться неплатежами, ухудшением качества кредитного портфеля и в ряде случаев банкротством банков.
«С одной стороны, существует значительная часть заемщиков, которые занимают с учетом того, что в дальнейшем будут рефинансировать свои займы. С другой — существует ряд банков, у которых бизнес строится на массовой раздаче кредитов под большие проценты (от 60% годовых). Такие банки и заемщики сейчас в зоне риска», — поясняет Солнцев.
При этом даже у госбанков отмечается снижение достаточности капитала (Н1). У Сбербанка оно произошло в июне. За месяц этот показатель снизился с 14,4 до 13,7%. По словам Солнцева, в зоне риска на сегодняшний день 25–30 из 200 крупнейших банков и пять-шесть из 30 крупнейших банков. Какие именно банки, эксперт уточнять не захотел, чтобы не вызвать паники на рынке.
В случае проблем и банкротств банков потребуются вливания денежных средств из бюджета, что может негативно сказаться на финансовом состоянии госказны.
В то же время эксперты рейтингового агентства «Эксперт РА» считают, что резкая «просадка» розничного портфеля в случае второй волны кризиса маловероятна. Во-первых, сегодня в распоряжении банкиров имеется широкий спектр инструментов рефинансирования Банка России, которые позволят поддержать кредитную активность в рознице при ухудшении ситуации с краткосрочной ликвидностью. Во-вторых, кризисные 2008–2009 годы показали, что платежная дисциплина заемщиков может оставаться приемлемой благодаря реализации государственных программ помощи гражданам с тяжелым финансовым положением. С учетом анонсированных планов по возобновлению ряда антикризисных инструментов возможен, в частности, перезапуск программ поддержки заемщиков в сфере ипотеки.
