Автомобиль уступил место финансовой стабильности. Итоги исследования InvestFuture о среднем классе.
Официальные определения среднего класса в России по-прежнему сводятся к формуле «зарплата выше определённой доли от медианы», но такие критерии почти не задевают то, как люди сами воспринимают своё положение. Наглядный пример: исследование InvestFuture показывает, что россиянину со своим жильём нужно примерно вдвое меньше зарабатывать, чтобы считать себя средним классом, чем арендатору с сопоставимым доходом и расходами. Мы поставили цель не пересчитать «долю среднего класса», а понять, какие условия на практике делают для людей приемлемым статус «я в середине», и в процессе получили несколько неожиданных выводов — от роли детей и отпуска до значения автомобиля, кредитов и второй недвижимости.
Исторический контекст: от американской мечты к российским реалиям
Термин «средний класс» был популяризирован в США в 1920-е годы как альтернатива марксистской классовой схеме. Он стал ядром идеи «американской мечты»: каждый при определённых усилиях может занять устойчивое положение между бедностью и элитой.
Во времена холодной войны государства капиталистического лагеря строили политику вокруг формирования среднего класса. В Германии и скандинавских странах ставка делалась на социальное государство и развитые общественные услуги. В США акцент оставался на рыночной модели и личной ответственности: комфорт и статус как результат индивидуального успеха.
После окончания холодной войны риторика среднего класса распространилась и на страны бывшего социалистического блока. В России стали говорить о росте благосостояния, покупательной способности, среднем доходе. Всё это часто воспринимается как признаки расширения среднего класса.
Но мы задались ключевым вопросом: как сами люди понимают средний класс и совпадает ли это понимание с официальными показателями?
Что обычно вкладывают в понятие «средний класс»
В классической западной традиции под средним классом понимали прослойку «белых воротничков» и квалифицированных работников между бедными и богатыми. Её отличали несколько устойчивых признаков:
собственное жильё;
возможность обеспечить детям образование;
отсутствие постоянного долгового давления;
доступ к базовым благам и сервисам;
позже — автомобиль как элемент статуса и мобильности.
Постепенно понятие стали формализовать. В российских дискуссиях часто используют доходные критерии. Например, ориентир «0,75-1,5 медианной зарплаты». Это удобно для статистики. Но оно мало говорит о том, насколько такая семья может позволить себе жильё, образование детей, медицинские услуги, отпуск.
Некоторые исследователи вводят критерии вроде горизонта финансового планирования, планирование изменения заработной платы, инвестиции или траты дохода на текущее потребление. Другие рассматривают категории расходов граждан и оценивают по ним.
Параллельно в публичной повестке усилились идеи о том, что собственность якобы «обременяет», а аренда даёт гибкость. Эти заявления звучат на фоне роста стоимости недвижимости и ужесточения условий кредитования. Насколько они отражают реальные представления людей — эмпирический вопрос.
Цель исследования и особенности выборки
Команда Investfuture поставила задачу сформулировать актуальное «народное» определение среднего класса — не через абстрактную модель, а через ответы людей.
Целей было несколько:
Понять, кто из респондентов относит себя к среднему классу и в каком финансовом и имущественном положении находятся эти люди.
Выяснить, какие критерии они сами считают важными для принадлежности к среднему классу.
Узнать, чего людям не хватает, чтобы считать себя средним классом.
Сопоставить самоощущение, реальные условия и заявленные критерии, чтобы получить эмпирическое определение среднего класса.
Опрос проводился в октябре 2025 года в телеграм-канале IF News и на сайте InvestFuture. В нём участвовали более 1400 человек, в финальный массив вошло 1314 валидных анкет.
Портрет выборки:
преимущественно городские жители;
значительная доля из Москвы, Московской области, городов-миллионников;
аудитория, интересующаяся экономикой и инвестициями;
высокая образовательная планка: около 88% имеют высшее или незаконченное высшее образование;
типичное домохозяйство — два взрослых, часто с ребёнком.
Для определения доли среднего класса в населении России такая выборка не репрезентативна. Но она позволяет детально анализировать структуру факторов, которые сами респонденты связывают с понятием «среднего класса», и их субъективное ощущение своей позиции.
Как был устроен опрос
Анкета включала 28 содержательных вопросов и один технический для проверки релевантности ответов.
Блоки вопросов:
Социально-демографический портрет
Пол, возраст, регион проживания, тип населённого пункта, образование, состав домохозяйства.Финансовое и имущественное положение
Доход домохозяйства по диапазонам, статус жилья (аренда, собственность, ипотека, жильё родственников, служебное), наличие автомобиля, поездок в отпуск, кредитов, долговой нагрузки, подушки безопасности.Самоидентификация
Вопрос: «Относите ли вы себя к среднему классу?» с пятью вариантами ответа: «да», «скорее да», «скорее нет», «нет», «затрудняюсь ответить».Критерии среднего класса
Вопрос с множественным выбором: какие признаки респонденты считают важными для того, чтобы отнести себя к среднему классу (жильё, финансовая подушка, доступ к образованию и медицине, стабильный доход, автомобиль, отпуск и др.).Дефициты
Открытый вопрос: «Чего вам не хватает, чтобы считать себя средним классом?» Ответы классифицировались по типовым категориям (доход, жильё, устойчивость, стабильность, автомобиль, отпуск и пр.).
В дальнейшем анализ строился на сопоставлении трёх уровней:
самоидентификация («да/скорее да» против «скорее нет/нет»);
объективные параметры (доход, жильё, кредиты, структура домохозяйства, отпуск и т.п.);
декларируемые критерии и дефициты.
Кто считает себя средним классом
На прямой вопрос «Относите ли вы себя к среднему классу?» ответы распределились так:
Итого около 58% выборки относят себя или скорее относят себя к среднему классу. Примерно 39% выбирают варианты «скорее нет» и «нет».
Разброс по полу минимален:
у женщин средний классом называют себя или «скорее» считают себя средним классом около 56%;
у мужчин — примерно 58%.
Пол сам по себе почти не разделяет группы.
Возраст и тип населённого пункта: где концентрируется «середина»
Куда более заметен фактор возраста.
Доля ответов «да/скорее да» по возрастным группам:
Самоидентификация как среднего класса максимальна в возрастном диапазоне 30–44 года. У респондентов старше 55 лет доля тех, кто считает себя средним классом, заметно ниже. Это согласуется с более общим выводом: по мере старения уверенность в своей позиции ослабляется даже при сопоставимых ресурсах. Таким образом тенденция такова: до 40 лет доля постепенно растёт, затем начинает плавно падать, и резко обваливается после 55 лет.
По типу населённого пункта распределение получается следующее:
Ядро самоощущения среднего класса — крупные города и агломерации. В сельских территориях и посёлках доля тех, кто видит себя частью среднего класса, заметно ниже даже в рамках относительно обеспеченной аудитории.
Жильё и второе жильё: базовое условие и маркер «укрепившегося» статуса
Жилищный статус даёт один из самых жёстких разрывов.
Доля ответов «да/скорее да» по статусу жилья:
Собственное жильё, включая ипотеку, заметно повышает вероятность того, что человек отнесёт себя к среднему классу. Арендаторы и живущие у родственников существенно реже видят себя в «середине».
Отдельно интересна связь с вторым жильём или дачей.
Второе жильё редко фигурирует в явных критериях и почти не называется среди «чего не хватает», но в распределении по группам заметно, что его существенно чаще имеют те, кто уже уверенно считает себя средним классом. Вряд ли это можно назвать входным условием. Скорее всего, это признак закрепившегося статуса и накопленного имущественного запаса.
В субъективных факторах однако часто формулируется запрос на пассивный доход. Это косвенно указывает, что дополнительная недвижимость воспринимается как следующий шаг — способ превратить часть капитала в источник регулярного дохода, а не базовый признак среднего класса.
Дети увеличивают чувство устойчивости
По составу домохозяйства получились скорее неожиданные выводы:
Семьи с детьми чаще относят себя к среднему классу, чем бездетные домохозяйства. Получается, наличие детей выступает не как признак уязвимости из-за дополнительных расходов ресурных, как денежных, так и нематериальных. Одно из возможных объяснений – социальное чувство устойчивости при наличии семьи, ведь так принято. Также важную роль могут играть государственные льготы.
По числу работающих в домохозяйстве:
0 работающих — средним классом себя считают 33,3% (маленькая выборка);
1 работающий — 55,6%;
2 работающих — 60,9%;
3 работающих — 55,9% (маленькая выборка);
выше — единичные наблюдения.
Оптимальной конфигурацией выглядит домохозяйство с одним–двумя работающими взрослыми. При нулевой занятости доля самоидентификации как среднего класса резко падает.
Накопления, кредиты и долговая нагрузка
Кредиты есть примерно у одинаковой доли тех, кто считает себя средним классом, и тех, кто не относит себя к нему:
Разница проявляется в структуре заимствований.
Среди тех, кто не считает себя средним классом, доли по видам кредитов:
ипотека — 30,25%;
потребительский кредит — 23,37%;
кредитная карта с долгом на конец месяца — 25,00%;
автокредит/лизинг — 7,97%;
Рассрочки — 5,25%;
микрозаймы/МФО — 1,27%.
Среди тех, кто считает себя средним классом:
ипотека — 38,32%;
потребительский кредит — 15,49%;
«минус» по кредитной карте — 20,73%;
автокредит/лизинг — 9,45%;
Рассрочки — 4,99%;
МФО — 0,26%.
У «среднего класса» по самоощущению чаще есть ипотека и автокредит, а реже — потребительские кредиты, долги по кредитным картам и микрозаймы. То есть кредиты как таковые не исключают принадлежности к среднему классу; важнее их тип: долг, связанный с активом (квартира, автомобиль), воспринимается иначе, чем краткосрочные дорогие заимствования.
По долговой нагрузке (доля платежей по кредитом от дохода):
Высокая долговая нагрузка (свыше 30% дохода) чаще встречается у тех, кто не относит себя к среднему классу, но разрыв нельзя назвать радикальным. Важно, что кредиты не фигурируют в критериях первого ряда, но появляются в ответах «чего не хватает» у групп «скорее нет» и «нет» — как напоминание о давящей нагрузке.
Отдельно различается ситуация со сбережениями:
Среди тех, кто считает себя средним классом, около 73% имеют финансовую подушку не менее трёх месяцев текущих расходов, причём примерно у 30% запас превышает год.
Среди тех, кто не относит себя к среднему классу, подушка на три месяца и более есть примерно у половины, а около четверти не имеют накоплений вовсе или могут покрыть менее месяца расходов.
Что люди считают критериями среднего класса
В вопросе с множественным выбором респондентам предложили список признаков. Они могли выбрать несколько вариантов. Верхнюю группу по частоте выбора сформировали шесть критериев.
Собственное жильё
Наличие собственной квартиры или дома (включая ипотеку) — ключевой критерий. Жильё воспринимается как базовая точка закрепления в структуре общества.Финансовая безопасность
Второй по значимости блок — наличие запасов и прогнозируемой финансовой ситуации, отсутствие постоянного риска при любой внеплановой трате.Доступ к качественным образованию и медицине
Третий по значимости критерий. Респонденты связывают средний класс с возможностью обеспечить себе и семье определённый уровень базовых услуг: обучение, медпомощь, лечение при необходимости.Стабильный и предсказуемый доход
Этот пункт немного уступает по частоте выбора первым трём, но остаётся в верхней группе. Акцент делается на стабильности и предсказуемости, а не просто на величине дохода.Автомобиль в семье
Машина входит в первую пятёрку признаков среднего класса, но значительно уступает первым четырём факторам. Для многих это повседневный инструмент и элемент удобства, а не только статусный символ.Отпуск 1–2 раза в год
Поездка в отпуск хотя бы раз в год замыкает верхнюю группу. Немногим больше половины респондентов выбрали его как важный фактор, что несильно отрывает его от последующих критериев.
Эти шесть пунктов задают «каркас» представлений: жильё, безопасность, базовые услуги, устойчивый доход, транспорт и регулярный отдых (отпуск + регулярный досуг).
Чего респондентам не хватает до среднего класса
Открытый вопрос «Чего вам не хватает, чтобы считать себя средним классом?» позволил увидеть, как люди формулируют разрыв между своим текущим положением и тем уровнем, который они считают достаточным.
Всего было 877 содержательных ответов. Наиболее часто встречались следующие категории:
более высокий доход — 42% ответов;
собственное жильё — 22%;
финансовая устойчивость — 11%;
стабильность и уверенность в будущем — 13%;
автомобиль — 8%;
отпуск и досуг — 3,6%.
Структура по группам самоидентификации:
Можно выделить следующие закономерности:
Чем ниже оценка своего положения, тем чаще именно доход называют главным барьером.
Даже среди тех, кто уже считает себя средним классом, значительная часть всё ещё видит недостающий элемент в отсутствии собственного жилья.
Тем, кто находится «на границе» среднего класса («скорее да»), чаще всего не хватает не только дохода, а ощущения предсказуемости и защищённости. В группах «скорее нет» и «нет» сильнее звучат более прямые финансовые проблемы.
Отпуск и досуг редко формулируются как главный дефицит. Люди прежде всего говорят о доходе, жилье, устойчивости, а отдых появляется в списке уже на втором плане.
В ответах тех, кто твёрдо выбирает «да», единично всегда всплывают темы медицины: доступности и качества лечения. В группах «скорее нет» и «нет» иногда упоминаются кредиты, высокие ставки, инфляция и рост цен. Это слабые по частоте, но показательные маркеры: более уязвимые группы чувствительнее к долговой нагрузке и удорожанию повседневных товаров и услуг.
Финальное определение и «средняя» картина: не столько средний класс, сколько класс устойчивости
Если собрать воедино критерии, статистику и ответы о дефицитах, получается, что средний класс в России – это люди, добившиеся “стабильности”. Его костяком являются домохозяйства, которые чувствуют себя закреплёнными и защищёнными от базовых рисков. При этом сравнения себя с какими-либо показателями, например, медианной или средней зарплатой, не играет большой роли.
Как итог нашего исследования можно дать следующее рабочее определение:
Средний класс по мнению россиянина — это домохозяйства, проживающие в собственном (в том числе ипотечном) жилье, с стабильным и предсказуемым доходом, достаточным для покрытия текущих расходов без хронического дефицита, способные формировать финансовую подушку от трёх месяцев, поддерживать доступ к образованию и медицине, содержать детей (если они есть) и периодически позволять себе отпуск, при этом не несущие разрушительной долговой нагрузки и не живущие в состоянии постоянной финансовой нестабильности.
Внутри этого класса уже можно выделять более сильные позиции — домохозяйства с вторым жильём, пассивным доходом и финансовой подушкой более года. Но это надстройка, а не входное условие.
Типичный представитель среднего класса
Средняя картина, которая вырисовывается по данным опроса, выглядит так.
Место проживания.
Житель города с населением от 300 тыс. человек: агломерации, миллионники, Москва и Петербург. В сельской местности и малых посёлках даже при сопоставимых доходах ощущение «я в середине» заметно слабее.Состав домохозяйства.
Чаще всего — двое взрослых и один–два ребёнка. Семьи с детьми чаще относят себя к среднему классу, чем бездетные.Занятость.
В домохозяйстве один–два работающих взрослых — этого достаточно, чтобы обеспечивать нужный уровень дохода и не распылять нагрузку.Жильё.
Квартира или дом в собственности, нередко в ипотеке. Переход от аренды к собственному жилью — ключевой шаг: арендатору нужно зарабатывать примерно вдвое больше, чем владельцу, чтобы с той же уверенностью назвать себя средним классом.Доход.
Эквивалентированный доход на взрослого выше медианного по стране; в нашей выборке — около 130–140 тыс. руб. на человека в месяц. Важен не только уровень, но и его предсказуемость: в критериях респонденты подчёркивают именно стабильный и понятный доход.Финансы, кредиты и подушка.
Есть кредитные обязательства, но в основном это ипотека и, возможно, автокредит; доля платежей по всем кредитам, как правило, не превышает 30% дохода. У примерно трёх четвертей тех, кто считает себя средним классом, есть финансовая подушка не менее 3 месяцев расходов, а у значимой доли — запас на полгода и больше. Это не главный входной критерий, но важный элемент устойчивости.Образование и медицина.
Доступ к базовым услугам воспринимается как часть «пакета» среднего класса. На практике он обеспечивается сочетанием проживания в крупных городах, уровня дохода и качества государственных услуг: школы, вузы, ОМС, региональные программы. Люди редко формулируют это как отдельный дефицит, но почти 70% включают в список ключевых признаков.Автомобиль.
У большинства представителей есть машина, но по модели она играет второстепенную роль. Авто важно для образа и удобства, но не определяет границу между «серединой» и более уязвимыми группами.Отпуск.
Хотя бы одна поездка в год — распространённая практика. Полный отказ от отдыха на годы подряд — нетипичен для этой группы. Отпуск сам по себе редко называется «тем, чего не хватает», но в статистике его наличие заметно связано с более устойчивым финансовым положением.Дополнительные активы.
У части домохозяйств есть вторая квартира или дача, иногда — сдаваемая недвижимость. Это не пороговый признак, а скорее показатель уже укрепившегося положения и перехода от простого «выдержать нагрузки» к накоплению капитала и пассивного дохода.
С этой точки зрения то, что в статистике и политике продолжают называть «средним классом», на практике оказывается именно классом устойчивости. Это не просто «средний доход» между нижней и верхней группами, а совокупность домохозяйств, которые выстроили вокруг себя набор базовых защит — имущественных, финансовых и институциональных — и за счёт этого в состоянии выдерживать экономические и жизненные колебания без постоянного риска скатиться вниз.
Государственная составляющая: где роль государства встроена в критерии устойчивости
Часть ключевых критериев среднего класса, которые выделяет наше исследование, напрямую завязана на государственную политику — не в абстрактном смысле, а через конкретные программы и механизмы поддержки.
Жильё и семейная ипотека.
Собственное жильё — центральный критерий. В России государство здесь участвует напрямую: программы льготной и семейной ипотеки, субсидированные ставки, отдельные региональные меры поддержки повышают шанс перейти из аренды в собственность именно тем домохозяйствам, которые по доходу и составу семьи ближе всего к «классу устойчивости». Для семей с детьми это особенно заметно: тот же фактор (дети), который усиливает самоощущение среднего класса, одновременно даёт доступ к льготным ипотечным продуктам.Семьи с детьми и адресные льготы.
Наличие детей в статистике повышает вероятность самоидентификации как среднего класса. Здесь роль государства выражается в целевых мерах — выплатах семьям с детьми, налоговых вычетах, материнском капитале, региональных пособиях. Они не формируют средний класс сами по себе, но уменьшают нагрузку на бюджет таких домохозяйств и помогают выдерживать тот уровень расходов, который мы наблюдаем у среднего класса.Образование и медицина.
Доступ к базовым услугам респонденты относят к важнейшим критериям. В России государство обеспечивает значительную часть этого пакета прямо: финансирование системы ОМС, работа государственных поликлиник и больниц, сеть школ и вузов, бюджетные места и стипендии. Чем выше фактическое качество и доступность этих услуг, тем меньшую долю семейного бюджета приходится выводить в «платный сектор», и тем проще домохозяйству сохранять подушку, обслуживать ипотеку и выдерживать кредиты.Отпуск и туризм.
Отпуск не входит в число первых формулируемых дефицитов, но в модели выступает важным индикатором устойчивости. В России государство участвует здесь косвенно: субсидирует перевозки (в том числе авиабилеты на внутренние направления), поддерживает туротрасль, финансирует систему детских лагерей и санаториев. Для части домохозяйств такие меры становятся тем самым ресурсом, который позволяет сохранить ежегодный отпуск без отказа от других обязательств.
В результате значимая часть критериев, которые респонденты связывают с «серединой» — жильё, дети, доступ к образованию и медицине, регулярный отпуск, — опирается не только на индивидуальные стратегии домохозяйств, но и на конкретные инструменты государственной политики, уже встроенные в российскую систему.
Как это соотносится с исходной концепцией среднего класса
Если сопоставить полученное определение с первоначальной идеей среднего класса в США XX века, сходство очевидно.
И там, и здесь ядро определяют:
собственность на жильё;
возможность дать детям образование;
доступ к медицине;
отсутствие постоянного долгового давления;
устойчивый доход, который позволяет планировать.
Отличие российского контекста в том, что:
гораздо сильнее звучит влияние макроэкономической среды — инфляции, роста цен, условий кредитования;
значимую роль играют общественные услуги и институциональные решения: льготная ипотека, качество медицины и образования, транспорт, налоговая и социальная политика.
наследие приватизации и специфики российского рынка жилья приводит к высокой доле формальной собственности, но не всегда к высокой устойчивости.
При этом итоговое «народное» определение среднего класса, сформированное по результатам исследования, почти совпадает по структуре с исходным американским смыслом: это не столько заданный диапазон доходов, сколько слой домохозяйств, которые обладают базовым набором ресурсов — жильё, доход, доступ к ключевым услугам, — и чувствуют себя достаточно устойчиво, чтобы планировать будущее.
Разница в том, что в сегодняшней России эта устойчивость зависит не только от усилий самих домохозяйств, но и от параметров государственной политики. Средний класс здесь — результат совместного эффекта личной стратегии и институциональной среды.
Подписывайтесь на наш канал в Телеграм: все главные новости о финансах, ничего лишнего!