Как правильно инвестировать в бриллианты?
Камни и украшения позволяют сберечь капитал или удобно перевезти его. В 2021 году цены на бесцветные бриллианты (огранённые алмазы) выросли на 30%, по данным Rapaport. А доходность розовых бриллиантов за последние 10 лет превысила 350%, отмечают в «Атон».
Тем не менее, камни редко помогают быстро приумножить капитал, говорит геммолог Максим Шатилов. Это долгосрочное вложение. Однако бриллианты с 2009 года по 2019 год прибавили в цене 113%.
Камни позволяют сконцентрировать крупный капитал в небольшом активе. Его можно носить, он не требует особого ухода и постепенно дорожает. Поэтому бриллианты и украшения помогут сохранить, увеличить и перевезти капитал.
Рис. 1 Изменение средней стоимости полированных бриллиантов. Источник – Bain&Co
Перспективы бриллиантов
Аналитики Bain&Co ожидают восстановления спроса на алмазы и бриллианты после пандемии. Далее спрос будет расти на 2-3% в год до 2030 года. Этому поможет развитие среднего класса в Китае и Индии.
Предложение же будет расти медленнее – на 1-2% в год. Или даже снижаться на ту же величину. На это повлияют санкции – торговые ограничения для Алросы.
Ограничения затруднят экспорт бриллиантов, больше камней останется на внутреннем рынке. И цены станут привлекательнее, чем на иностранной бирже.
Как инвестировать в бриллианты?
Покупать бриллианты и украшения для ношения и для инвестиций – не одно и то же. На глаз некоторые особенности могут быть незаметны, но они повлияют на стоимость и ликвидность.
Самое важное для драгоценных камней инвестиционного качества – сертификаты. Международные варианты: HRD и GIA. Эксперты не советуют документы российских лабораторий, их могут не принять за рубежом.
В сертификате указывают все характеристики бриллианта и подтверждается легальность. На каждом «подтверждённом» бриллианте стоит номер. По нему легко найти данные о камне в интернете и определить подлинность.
В украшениях экспертные заключения и сертификаты прилагаются для наиболее ценных камней, рассказали нам в Геммологическом центре МГУ.
Геммолог Максим Шатилов рекомендует покупать для инвестиций бриллианты «ровного» веса. Камни 0.5 карат, 0.75, 1 и т.д. больше ценятся на рынке и спрос на них выше. Цвет для инвестиций - D или E. Чистота: IF или VVS1. Огранка должна быть идеальной. Камни без флюоресценции. Легче продать и цена будет расти относительно быстрее.
Рис. 2 Таблица характеристик бриллиантов. Источник – Геммологический институт Америки
Где купить бриллианты для инвестиций?
Бельгийский город Антверпен – «столица» торговли драгоценными камнями. Там расположены крупные биржи, а банки, страховые и транспортные компании знают, как работать с камнями. Хотя сейчас это направление под вопросом из-за ограничений для России.
Внутри РФ главный ритейлер – Алроса. На сайте есть отдельные камни, украшения и аукционы на уникальные образцы. Бесцветный бриллиант в 1 карат обойдётся свыше 1,5 млн рублей, а 0,5 карат – около 200 тысяч рублей. Хотя на сайте сложно найти камни с подходящими характеристиками и международным сертификатом.
Юридические аспекты покупки драгоценных камней
Драгоценные камни и металлы стоимостью до $25 000 на человека можно вывозить из России свободно. Они будут считаться предметами личного пользования. Но свыше лимита придётся платить пошлину и НДС.
При этом право собственности у драгоценных камней переходит без документов, «на предъявителя». Так что они выступают в роли невидимых активов, говорят в ювелирной компании Maximilian-London.
Искусственные бриллианты
Такие камни создаёт человек: HPHT- и CVD-алмазы получают в лабораториях. Схожие с ними муассаниты и фианиты тоже сложно отличить от настоящей драгоценности без специальных знаний. Но люди готовы покупать более дешёвый «заменитель», чтобы сам камень был больше и заметней, отмечают в Международной ассоциации выращенных алмазов и бриллиантов. И стоят они в десятки раз меньше -100+ тысяч рублей за 1 карат.
Хотя такие бриллианты красиво выглядят, они не станут инвестицией. Ведь их можно создавать бесконечно. В алмазной отрасли считают, что компании должны подчёркивать редкость настоящих бриллиантов. Так ценность камней на рынке не упадёт от наплыва дешёвых альтернатив.
Помощь профессионалов при покупке инвестиционных камней
Профессионалы помогут купить и продать камень или найти ювелира, чтобы сделать украшение. Для проверки соответствия документов и реального камня нужна консультация геммолога. Подлинный бриллиант в разы отличается от искусственного.
Стоимость бриллиантов в ритейле выше из-за наценок. Поэтому лучше выходить на профессиональный рынок. С этим тоже помогут эксперты.
В какие ещё камни можно инвестировать?
Хорошим вложением будут драгоценности с небольшим предложением и запасами, которые могут добывать только в одной стране небольшим объёмом: рубины «голубиная кровь», турмалин параиба, шпинель махенге, зелёные гранаты. Есть и те, добыча которых прекращена совсем: полихромные сапфиры с Мадагаскара, чёрные и синие звёздчатые сапфиры.
Стоит ли инвестировать в бриллианты?
Драгоценные камни и украшения могут быть интересным способом сохранить или переместить капитал. Они компактны, неприхотливы и долговечны. К тому же, украшением можно радовать себя.
Но чтобы не прогадать с вложением, лучше обратиться к профессионалам. Они помогут купить и продать драгоценность. На фоне санкций это может быть сложно. Профессиональные рынки камней находятся за рубежом, но внутри РФ можно посмотреть предложения Алросы.
Журналист Алексей Спешилов, редактор Никита Марычев.