Облигации ДелоПортс получили ожидаемый ruAA- (EXP) и статус под наблюдением
Рейтинг новых облигаций
«Эксперт РА» присвоил ожидаемый кредитный рейтинг облигациям ООО «ДелоПортс» серий 001P-05 и 001P-06 на уровне ruAA- (EXP). Агентство также установило по обоим выпускам статус «под наблюдением», который указывает на высокую вероятность рейтинговых действий в ближайшее время. Рейтинг облигаций соответствует рейтингу кредитоспособности самого эмитента — ruAA-.
Агентство не выявило признаков субординации обязательств по выпускам, при этом имущественное обеспечение по ним отсутствует. «Эксперт РА» не увидел факторов, которые могли бы привести к отклонению рейтингов облигаций от рейтинга ООО «ДелоПортс». Поэтому серии 001P-05 и 001P-06 получили оценку на уровне рейтинга компании.
Параметры размещения облигаций
Серия 001P-05: идентификационный номер 4B02-05-36485-R-001P присвоен 14 августа 2026 года. Объем эмиссии составит не менее 7,5 млрд руб., размещение начнется 28 августа 2026 года, погашение запланировано на 12 августа 2029 года. Ближайшая оферта не предусмотрена.
Серия 001P-06: идентификационный номер 4B02-06-36485-R-001P присвоен 14 августа 2026 года. Объем эмиссии составит не менее 7,5 млрд руб., начало размещения намечено на 28 августа 2026 года, а погашение — на 17 августа 2028 года. Ближайшая оферта не предусмотрена.
Что может изменить рейтинг
Кредитный рейтинг долговых инструментов ООО «ДелоПортс» может отличаться от ожидаемой оценки. Это возможно, если агентство изменит методологию, которая относится к оценке долгового инструмента, либо фактические параметры размещения серий 001P-05 и 001P-06 будут отличаться от планов, заявленных агентству при присвоении ожидаемого рейтинга.
Рейтинг также может измениться при пересмотре оценки ООО «ДелоПортс». Причиной могут стать как изменения в методологиях, по которым определяют рейтинг или условный рейтинговый класс компании, так и изменения в ее финансово-хозяйственной деятельности. На оценку способны повлиять и другие существенные обстоятельства, предусмотренные методологией рейтингования долговых инструментов.
Активы группы «Дело»
ООО «ДелоПортс» управляет стивидорными активами Группы компаний «Дело» в порту Новороссийска и входит в число ключевых активов группы. В состав активов компании входят контейнерный и зерновой терминалы, а также сервисная компания.
Головной компанией группы выступает ООО «УК «Дело». Группа представляет собой крупный транспортно-логистический холдинг: она управляет морскими терминалами в Азово-Черноморском, Балтийском и Дальневосточном бассейнах, сетью железнодорожных контейнерных терминалов, парком контейнеров и фитинговых платформ, а также собственным флотом.
Статус под наблюдением
Статус «под наблюдением» связан с тем, что рейтинг эмитента также находится под наблюдением. Причиной стало потенциальное изменение структуры бенефициарного владения ООО «УК «Дело». Изменение состава собственников головной компании требует изучить структуру сделки и оценить риски ее влияния на операционный и финансовый профиль ООО «ДелоПортс».
«Эксперт РА» проанализирует изменения в группе после получения всех необходимых материалов. После этого агентство примет решение об актуальном уровне рейтинга кредитоспособности компании.
Подписывайтесь на наш канал в MAX: все главные новости о финансах, ничего лишнего!