Горизонтальный спред

См. Спрэд горизонтальный

Одновременная покупка и продажа двух опционов, отличающихся только датой истечения.

термин используется в отношении стратегии на рынке опционов, когда опционы имеют одинаковую цену-страйк, т.е. одну и ту же цену, по которой они реализуются, но различные даты окончания срока действия опционов.

Опционная стратегия, заключающаяся в покупке и продаже одного и того же количества опционных контрактов с одной и той же ценой исполнения, но с различными сроками исполнения; также наз. календарным спредом (calendar spread). Например, инвестор может приобрести 10 опционов на покупку акций компании XYZ с ценой "страйк" 70 долл. и сроком исполнения в октябре. В то же время он продает 10 опционов на покупку акций компании XYZ с такой же ценой исполнения - 70 долл., но со сроком исполнения в июле. Таким образом, инвестор надеется получить прибыль от изменения цены акций компании XYZ.