С учётом того, что негативная динамика азиатских индексов является «догоняющей», внешний фон перед открытием российского фондового рынка можно оценить как умеренно–позитивный.
· Мы ожидаем открытие рынка с незначительным повышением, вблизи отметки 1425 п. по индексу ММВБ. Значимыми поддержками останутся уровни 1407, 1400 п. Ближайшими сопротивлениями выступят отметки 1430, 1450 п.
· В первые часы торгов российский рынок отыграет утреннее улучшение внешнего фона. Не исключено коррекционное повышение индекса ММВБ в район 1430 п.
· Во второй половине дня участники локальных торгов будут ждать решения ЕЦБ по базовой процентной ставке (16.45 МСК) и комментариев по этому поводу.
· Еще одним важным сигналом станет выход еженедельных данных по количеству первичных заявок на пособия по безработице в США (17.30 МСК).
· В вечерние часы торгов настроение участников российского рынка будет зависеть от характера изменения цен на нефть и от динамики фьючерсов на фондовые индексы США.
В минувшую среду российские фондовые индексы ММВБ и РТС завершили торги с серьёзным понижением. В первой половине дня неоднозначный внешний фон не давал участникам локальных торгов чётких сигналов для выбора направления открытия новых позиций. Объективным сигналом для ухудшения настроений на мировых рынках стал выход сентябрьских данных по розничным продажам в еврозоне, объем которых сократился сильнее средних ожиданий. Дополнительным аргументом в пользу распродаж на российском рынке послужило резкое падение во фьючерсах на нефть обоих ключевых сортов.
В ходе внутридневного падения индекс ММВБ нашёл поддержку лишь на подступах к отметке 1420 п. Ранее российский рынок неоднократно разворачивался вверх от этого значения. Утреннее повышение во фьючерсах на нефть и в контрактах на фондовые индексы США говорит в пользу вероятного развития коррекционного отскока.
По итогам основной торговой сессии индекс ММВБ просел на 1.60%. Индекс РТС днем потерял 1.54%. В ходе вечерней торговой сессии индексы ММВБ и РТС понизились на 0.20% и 0.37% соответственно.
К завершению вечерних торгов недавнее контанго декабрьского фьючерса на индекс РТС (RIZ2) по отношению к базовому активу сменилось на бэквордацию величиной в 17 п., или 1.2%. Участники срочного рынка существенно ухудшили оценку ближайших перспектив индекса РТС.
На фоне существенной просадки индекса ММВБ ликвидные акции завершили торги преимущественно с понижением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия. В связи с отсутствием сильных корпоративных новостей участники российских торгов продолжили отыгрывать значимые события предыдущих дней.
Лидером падения среди ликвидных бумаг стали акции «Уралкалия» (URKA RM, -3.66%). Причиной ожидаемой просадки стало состоявшееся накануне закрытие реестра акционеров, имеющих право на участие в общем собрании, и на получение промежуточных дивидендов в размере 4.71 руб. на акцию, что составит порядка 1.9% от их текущей курсовой стоимости.
Бумаги «ФСК ЕЭС» (FEES RM, -3.01%), «Холдинг МРСК»-ао (MRKH RM, -4.71%) корректировались после резкого повышения, состоявшегося в ходе предыдущих торгов. Недавние покупки в этих акциях были связаны со слухами о вероятном утверждении новой схемы консолидации государственных электросетевых компаний. В начале недели в СМИ появились сообщения о том, что их объединение состоится на базе «Холдинга МРСК», в который будут внесены 79.55% акций ФСК, принадлежащих Росимуществу. Позднее на базе холдинга будет создана управляющая компания.
Акции ММК (MAGN RM, -3.64%) в своём падении опередили рынок. Инвесторы и спекулянты негативно отреагировали на сообщение эмитента о возможном увеличении инвестиций в размере $100 млн в развитие турецкого актива MMK-Metalurji с целью снижения себестоимости продукции и повышения эффективности производства. ММК прогнозирует улучшение экономической ситуации и восстановление сектора мировой металлургии в обозримом будущем. По мнению генерального директора ММК-Metalurji Виталия Галкина, такие инвестиции представляются своевременными и оправданными.
Бумаги «АФК Система» (AFKS RM, -3.50%) усилили падение предыдущего дня в связи с сообщением о том, что внеочередное общее собрание акционеров компании одобрило дополнительную эмиссию 386 млн обыкновенных акций эмитента.
Среди голубых фишек заметно сильнее рынка закрылись акции «Роснефти» (ROSN RM, -0.61%). Акционеры нефтяной компании не спешат избавляться от этих бумаг, существенно повысившихся за последние недели в связи с большим количеством позитивных корпоративных новостей. Вчера стало известно о том, что совет директоров «Сургутнефтегаза» принял решение о прекращении участия компании в ООО «Национальный нефтяной консорциум» (ННК). Вероятно, 20-процентная доля «Сургутнефтегаза» в ННК отойдет «Роснефти». На прошлой неделе стало известно о том, что ФАС РФ разрешила «Роснефти» увеличить долю в ННК с текущих 20% до 40%.
Лучше рынка также торговались привилегированные акции «Сургутнефтегаза» (SNGSP RM, -0.24%), бумаги «Магнита» (MGNТ RM, -0.28%), «Аэрофлота» (AFLT RM, +0.67%), ЛСР (LSRG RM, +3.90%), «Фармстандарта» (PHST RM, +2.25%).
Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с повышением до 0.4%. Контракты на нефть обоих ключевых сортов повышаются в пределах 0.6%. Японский индекс Nikkei225 просел на 1.6%. Гонконгский Нang Seng потерял 1.4%.
