По итогам первого полугодия 2020 года открытые паевые инвестиционные фонды управляющей компании «Открытие» (входит в группу банка «Открытие») находятся в топ-5 рэнкинга портала Investfunds1 по доходности.
Активно управляемый валютный фонд «Открытие – Глобальные Инвестиции» занял первое место по доходности среди всех смешанных фондов с начала года и за год. По итогам первого полугодия 2020 года его доходность в рублях составила 26,36% (11,83% в долларах США), за год (с 28 июня 2019-го по 30 июня 2020 года) – 35,13%.
Фонд «Глобальные Инвестиции» смог показать хороший результат за счет инвестирования в валютные активы: акции и ETF, торгующиеся на Нью-Йоркской фондовой бирже. Поскольку инвестиционная стратегия фонда допускает вложения как в агрессивные, так и в консервативные активы, управляющие успешно воспользовались изменением рыночной конъюнктуры, сокращая долю рискованных активов в январе и первой половине февраля и вновь нарастив ее в конце марта. Инвестирование фонда осуществляется в бумаги таких эмитентов, как Match, Twitter, Facebook в части агрессивных активов, и в такие биржевые фонды как Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF и iShares J.P. Morgan USD Emerging Markets Bond ETF в части консервативных активов.
Консервативный валютный фонд «Открытие – Еврооблигации» находится на четвертом месте в рейтинге по доходности среди всех облигационных фондов (72 фонда). Его результат по итогам первого полугодия – 16,65% в рублях (3,24% в долларах США), а доходность за год составила 20,11%.
Цель фонда «Еврооблигации» – показывать доходность выше ставок депозитов в долларах США за счет активного управления инвестиционным портфелем. Значительная часть активов фонда – обязательства российских эмитентов, номинированные в долларах США, а также облигации эмитентов стран, входящих в ОЭСР и БРИКС. В рамках активного управления, управляющие фонда сокращали рискованные позиции в четвертом квартале 2019-го и в начале февраля 2020 года, что позволило купить ряд активов по привлекательным ценам в период рыночной нестабильности в середине марта. Также для увеличения долларовой доходности активно использовались рублевые облигации, которые принесли фонду дополнительный доход в период роста курса рубля против доллара.
Фонд «Открытие – Облигации» занимает третье место по доходности среди фондов рублевых облигаций со стоимостью чистых активов более 100 млн рублей. По итогам первого полугодия 2020 года его доходность составила 5,38%, за год (с 28 июня 2019-го по 30 июня 2020 года) – 11,87%, что существенно превышает ставки по рублевым депозитам.
Цель фонда «Открытие – Облигации» – показывать доходность выше ставок депозитов в российских рублях за счет активного управления инвестиционным портфелем. Результат был достигнут за счет сокращения риска по портфелю в конце 2019 - начале 2020 года и покупки в марте и апреле упавших в цене долгосрочных ОФЗ и облигаций госкомпаний (Газпром, РЖД, Роснефть и других). Готовность управляющих фондом действовать в кризис и активные покупки в период рыночной нестабильности позволили показать результаты, значительно превышающие ставку по депозитам на горизонте с начала года, год и три года.
ОПИФ «Открытие – Акции» занял третье место по доходности среди не отраслевых фондов российских акций со стоимостью чистых активов более 100 млн рублей. На конец июня его доходность составила 4,91% за год, а на инвестиционном горизонте в три года (с 30 июня 2017-го по 30 июня 2020 года) –61,78%.
Фонд «Открытие – Акции» смог продемонстрировать хорошие результаты по итогам первого полугодия за счет меньшей, чем в индексе и у большинства конкурентов аллокации на бумаги нефтегазового сектора. Их место в портфеле занимали акции эмитентов, которые могут демонстрировать достойные финансовые результаты в широком спектре изменений макроэкономической ситуации. Речь идет о таких компаниях как Яндекс, Мосбиржа, МТС и других.
ОПИФ «Открытие – Золото» продемонстрировал пятый результат по доходности за первое полугодие 2020 г. среди всех ОПИФ, и второй результат – среди фондов, вкладывающихся в драгоценные металлы. С начала года результат инвестирования составил 33,24% в рублях (17,91% в долларах США). За год (с 28 июня 2019-го по 30 июня 2020 года) рублевая доходность достигла 36,16%.
Фонд предлагает вложения в акции биржевого фонда (ETF) SPDR Gold Shares, который содержит физические золотые слитки. Альтернативный стандартным акциям и облигациям продукт смог проявить себя в период высокой волатильности и снижения стоимости большинства активов.
Стоит отметить, что доходы, возникающие в процессе управления паевыми инвестиционными фондами, не подлежат налогообложению. Налогом облагается только доход, который возникнет при продаже паев, при этом налогооблагаемой базой станет разница между ценой продажи и ценой покупки пая.
Если владеть паями ОПИФ более трех лет, налог с дохода от его продажи не будет взиматься в пределах 3 млн рублей за каждый год владения. Таким образом, пайщику придется платить налог только в том случае, если его прибыль от инвестиций превысит 9 млн рублей за три года. При обмене паев одного фонда на паи другого фонда срок владения не прерывается. Это значит, что можно менять инвестиционные стратегии в течение трех лет и при этом сохранить налоговую льготу.
Константин Федулинский, генеральный директор УК «Открытие»:
«Открытые паевые фонды УК «Открытие» смогли продемонстрировать отличный результат по итогам первого полугодия, заняв лидирующие позиции по доходности среди сопоставимых фондов. Мы убеждены, что в условиях продолжающегося снижения процентных ставок преимущества ПИФ для инвесторов – доходность, ликвидность, профессиональное управление портфелем и налоговые льготы – будут становиться все очевиднее. В результате мы сможем помочь все большему числу клиентов достигать своих финансовых целей».
1 Рэнкинг портала Investfunds
